FX取引の世界では、「毎日10ピップ稼ぐ」戦略が長い間流行してきました。
この戦略は、毎日安定して10ピップを稼ぎ、それを積み重ねることで「急速に富裕化」できると主張しています。しかし私が言いたいのは、この戦略では富裕化は難しく、長期的に続ければ取引口座に深刻な損失をもたらす可能性が高いということです。
この戦略が魅力的なのは、毎日10ピップを稼ぐだけなら難しくなさそうに感じられ、一定期間積み重ねればかなりの利益が得られるかもしれないという感覚を与えるからです。
この戦略を広める人たちは通常、毎日10ピップを稼ぐのは非常に簡単だと告げます。
しかし、毎日10ピップは本当に簡単なのでしょうか？
理論的には、そうです。しかしご存じの通り、FX市場で持続的な利益を上げることは実際の取引で検証されるべきことであり、理論上可能に見えるだけでは全く不十分です。
本記事では、議論を呼ぶテーマ、「毎日10ピップだけ稼ぐ」取引手法がなぜ機能しないのかを扱います。
本記事を通じて、より合理的な取引パフォーマンス目標をどのように設定するか、利益を考慮しつつ、その利益を得るために負うリスクも計算に入れる方法も理解できるでしょう。
ただしその前に、まず「毎日10ピップ稼ぐ」戦略について詳しく見ていきましょう。
「毎日10ピップ稼ぐ」FX戦略とは？
この戦略の核心は、毎日素早く小さな利益を得ることを目指す点にあります。名前の通り、目標は毎日10ピップの利益を上げることです。
非常にシンプルに聞こえ、理論的にも確かにそう見えます。しかし繰り返しますが、FX市場で利益を得ることは実際の取引活動であり、理論上の実行可能性は実際の取引結果を意味しません。
市場で「毎日固定の少ないピップ数を稼ぐ」ことを目標とする戦略のほとんどは、通常、大きなストップロスを組み合わせます。少なくとも、各取引の限られた潜在利益と比較して、ストップロスまでの距離は非常に大きくなりがちです。
「毎日10ピップ稼ぐ」戦略も例外ではありません。これは私たちが採用する取引方法とは大きく異なります。私たちの目標は、少なくとも1:2の合理的なリスクリワード比率を維持することです。一方、毎日10ピップの利益を目標とする多くの戦略は、90ピップあるいはそれ以上のストップロスを設定します。
わずか10ピップの利益のために、180ピップものストップロスを設定する戦略さえ見たことがあります。
本質的に、この方法はリスクリワードの面で私たちの方法と正反対です。高い勝率を追求するために大きなリスクを負い、小さな潜在利益しか得ません。
問題はここにあります。
魅力
多くのトレーダーがこの種の戦略を好むのは、素早い利益をもたらし、高い勝率を約束するからです。
利益が出ると気分が良いことは誰もが知っています。最近の利益取引が終わった後の気持ち、あるいはさらに、連続して数回の取引で利益が出た後の気持ちを思い出してください。
気分が良いですよね？もちろん、それは正常なことです。
取引で利益が出た後に喜ぶことは何も問題ありません。あなたは努力し、良い取引機会を見つけ、最終的に利益を得ました。取引がうまくいったのですから、自分を少し褒めても問題ありません。
しかし、より頻繁に「利益」の感覚を味わえるという理由だけで取引戦略を選ぶなら、問題があります。少なくとも、その種の戦略は通常、そのように設計されています。
成功するFXトレーダーになる鍵は、より多くの取引に勝つことではなく、持続的な利益を上げることにあることを知っておいてください。この二つには大きな違いがあります。
重点は、利益による喜びを損失による苦痛よりも頻繁に感じさせることでもありません。取引自体が感情に支配されるべきではありません。
勝率だけに基づいて取引戦略を選ぶとき、実際には自分の自我に決定を委ねています。自我は絶えず「勝利感」をもたらす戦略を求めています。
脳の理性的な側面が本当に望むのは、取引口座を長期的に成長させる戦略です。理性的な側面はまた、持続的な利益を上げるには学習と練習に多くの時間を費やす必要があることも理解しています。
あなたの自我は今すぐ利益を望み、その利益を得るためにどれだけのリスクを負うかは気にしません。
災難
「毎日10ピップ稼ぐ」戦略がなぜ深刻な結果をもたらし得るかを議論する前に、二点説明したいと思います。
第一に、私はすべてのスキャルピング戦略を否定しているわけではありません。そのうちいくつかは確かに有効だと信じています。私が本当に疑問視しているのは、毎日、毎週、あるいは毎月、固定の利益ピップ数目標を設定し、それによって「急速な富裕化」を実現するという考え方であり、多くの推進者が主張しているようなものです。
第二に、私が反対しているのは「10ピップ」や「1日」という具体的な数字ではありません。私が反対しているのは、規定された任意の時間周期内で必ず何ピップ稼がなければならないという目標を強制することです。この点については後でさらに議論します。ここでは「毎日10ピップ稼ぐ」戦略を例として挙げているだけです。
次に、なぜこの戦略が非常に危険になり得るかを見てみましょう。
不利なリスクリワード比率
「毎日10ピップ稼ぐ」のような戦略の基礎は高い勝率を追求することです。高い勝率を実現するために、トレーダーは通常、比較的小さな利益と引き換えに大きなピップ数のリスクを負う必要があります。
テイクプロフィット10ピップ、ストップロス90ピップの戦略を例にしましょう。
この戦略を採用する場合、損益分岐点に達するには勝率が90%でなければなりません。つまり、100回の取引のうち90回が利益を上げる必要があります。
これはどのFX取引戦略にとっても非現実的に高い勝率であり、しかもこれは単に損も得もしないために必要なだけです。本当に持続的な利益を上げたいなら、勝率は90%を超えなければなりません。
こう考えることができます。2週間連続で利益を上げ、毎日10ピップの目標を達成したとします。10営業日で合計100ピップを稼ぎました。この時、自分は無敵だと感じるかもしれません。しかし11日目に災難が起こります。ストップロスが発動され、1回の取引で90ピップを失います。
こうして11営業日後、最終的に10ピップの利益だけが残ります。この結果に失望し挫折を感じ、あなたは数百万ドルを稼げることを期待して新しい取引戦略を探し始めます。
聞き覚えがありませんか？
これはまさに多くのFXトレーダーが絶えず経験する悪循環であり、不利なリスクリワード比率を採用することがFX取引のキャリアに深刻な影響を与え得る理由です。
非現実的な期待
不利なリスクリワード比率は、「毎日10ピップ稼ぐ」戦略が危険であるもう一つの理由、非現実的な期待を導きます。
「規定時間内に固定ピップ数を稼ぐ」ことを目標とするあらゆる取引戦略は、大きな危険をはらむ可能性があります。この言葉は覚えておいてください。
その理由は……市場は独自のリズムで動きます。毎週は独特であり、毎日、毎時間、毎分が完全に同じではないのと同じです。ある通貨ペアが毎日または毎週完全に同じ価格変動を示すことはあり得ません。
それならなぜ、毎日完全に同じ利益を期待するのでしょうか？それは不合理です。
市場はあなたのスケジュールに従って動きません。持続的に利益を上げるFXトレーダーになるには、市場が今提供している機会を受け入れることを学ばなければなりません。それは1日取引しないこと、あるいは丸一週間取引しないことを意味するかもしれません。
市場が毎日何らかの形で動き、安定して10ピップの利益を提供すると考えるのは完全に非現実的です。
解決方法
長年、プライスアクション取引が私の最も好む取引方法でしたが、私はそれをこの問題の唯一の答えとして売り込むつもりはありません。代わりに、実行可能でリスクを十分に考慮した取引パフォーマンス目標をどのように設定するかを伝えたいと思います。この方法はあらゆる取引戦略に適用できます。
これを行うには、取引パフォーマンスを測定する2つの指標を使用する必要があります。
最初の指標はパーセント収益率です。これを毎月達成したい目標として使えます。最初は月間5%〜10%の利益を目標に設定することをお勧めします。
これは比較的現実的な期待であり、実際的な意味があります。口座規模に応じて、月間5%〜10%の収益が具体的にいくらを意味するかを非常にはっきりと知ることができるからです。
例えば、単に毎月400ピップを稼ぐことを目標に設定した場合、各ピップが実際にいくらの価値があるか誰が知っているでしょうか？1ドルかもしれませんし、10ドルかもしれません。パーセント収益率を採用すれば、設定した取引パフォーマンス目標に明確な実際的価値が備わります。
2番目の指標はリスクを考慮に入れる必要があります。結局のところ、月間5%〜10%の利益はもちろん素晴らしいですが、その収益を得るために20%のリスクを負う必要があるなら、それほど理想的ではありません。
この指標にはR倍数を使用できます。
R倍数とは何か？計算方法は簡単です。ピップ数で計算した利益目標を、ピップ数で計算したストップロス距離で割ります。例えば、ある取引の利益目標が300ピップ、ストップロスが100ピップの場合、この取引の損益比は300 ÷ 100 = 3Rとなります。
したがって、2番目の目標は、月全体の平均R倍数を少なくとも2Rに維持することと設定できます。これにより、リスクリワードがより有利な取引機会、つまり潜在利益が潜在リスクの少なくとも2倍である取引を探すよう促されます。
これが解決策です。毎月一定のピップ数を稼ぐことを恣意的な目標とする代わりに、月間5%〜10%の利益を上げ、同時に平均して少なくとも2Rのリスクリワード水準を維持することを目標に設定します。こうすることで、目標は利益に注目しつつ、その利益を得るために負うリスクも考慮に入れます。
これこそが、持続的に利益を上げるFXトレーダーになるために必要なことです。
まとめ
結局のところ、「毎日10ピップ稼ぐ」のようなFX取引戦略自体が問題なのではなく、少なくとも問題の根源ではありません。
本当の問題は、FX市場での利益に固定のスケジュールを設定できると人々が考えていることです。目標が毎日10ピップ、20ピップ、30ピップであれ、市場は気にせず、毎日あなたがこれらの収益目標を達成できるように動くわけではありません。
もう一つの問題は、潜在利益を得るために9倍ものリスクを負うことです。持続的な利益を上げる鍵は、より有利な取引位置に自分を置くことです。ある取引の潜在的損失が潜在利益の9倍に達することは、明らかに「有利」とは正反対です。
これらは単に私の個人的な意見だと言うかもしれません。はい、その通りです。しかし、プロのFXトレーダーが、今日の10ピップの目標を達成したので今日はもう取引しないと言うのを最後に聞いたのはいつですか？
ジョージ・ソロス（George Soros）やビル・リプシュッツ（Bill Lipschutz）がこの方法でFX取引を行うと思いますか？もちろん違います。
実際、次の言葉はビル・リプシュッツ本人のものです：「長期取引、特に複数レッグのオプション構造を含み、一定の資金投入が必要となる可能性のある取引では、私は少なくとも5:1の収益リスク比を求めます。」
本記事は、FX市場で利益を上げる唯一の方法が各取引で少なくとも2Rを要求することだと示唆するものではありません。また、プライスアクションが唯一実行可能な取引戦略だとも言っていません。事実がそうでないことは誰もが知っています。
しかし、この記事は確かに一つの問題を明らかにしています。10ピップを稼ぐために90ピップのリスクを負い、同時に市場が90%以上の取引であなたにこの10ピップを稼がせてくれることを期待するのは、現実的ではありません。
むしろ、それはほぼ不可能と言えるでしょう。