การวิเคราะห์ตลาดเป็นกิจกรรมที่ทั้งตื่นเต้นและมีความเสี่ยง อาจนำมาซึ่งผลตอบแทนที่งดงามหรือความเสี่ยงมหาศาล เพื่อให้แน่ใจว่าการเทรดในตลาดจะเอนไปทางFormerมากกว่าอย่างหลัง บทเรียนที่สำคัญที่สุดบทเรียนหนึ่งที่เทรดเดอร์ต้องเรียนรู้คือเมื่อใดควรเริ่มตัดขาดทุน
ในบทความนี้ เราจะพูดถึงความสำคัญของการตัดขาดทุน เพื่อปกป้องกำไรที่คุณหามาได้อย่างยากลำบาก การรู้ว่าเมื่อใดควรออกจากการเทรดจะช่วยให้ผู้ร่วมตลาดหลีกเลี่ยงการตัดสินใจที่ใช้อารมณ์และรักษาวินัย ซึ่งเป็นสิ่งสำคัญสำหรับความสำเร็จอย่างต่อเนื่องในตลาด
◍ ศิลปะแห่งการตัดขาดทุน
แม้แต่เทรดเดอร์ที่มีประสบการณ์มากที่สุดก็ยังเผชิญกับการขาดทุนครั้งใหญ่ในตลาด อย่างไรก็ตาม ความแตกต่างระหว่างเทรดเดอร์มืออาชีพกับเทรดเดอร์มือใหม่คือความสามารถของFormerในการทำให้ขาดทุนอยู่ในระดับเล็กและเกิดขึ้นไม่บ่อย
การเรียนรู้ที่จะตัดขาดทุนมักหมายถึงการรู้ว่าเมื่อใดควรออกจากการเทรด บ่อยครั้งที่เทรดเดอร์อยู่ในสถานะที่ขาดทุนนานเกินไป กอดสถานะขาดทุนไว้ ไม่ยอม cut loss ทันเวลา หวังว่าโชคจะพลิกเข้าข้างตัวเอง หรือปิดสถานะที่กำไรเร็วเกินไป
เทรดเดอร์ที่ประสบความสำเร็จเข้าใจว่าการยอมรับการขาดทุนเป็นส่วนหนึ่งของกระบวนการเทรด การขาดทุนเล็กน้อยตอนนี้เป็นทางเลือกที่ดีกว่าการรับขาดทุนมหาศาลในภายหลัง
ปัจจัยหลายอย่างที่ส่งผลต่อการตัดสินใจของเทรดเดอร์ ได้แก่ อารมณ์ ระดับประสบการณ์ที่แตกต่างกัน เหตุการณ์ตลาดที่ไม่คาดคิด เป็นต้น
อย่างไรก็ตาม ก่อนเข้าสู่ตลาด เทรดเดอร์ทุกคนควรเข้าใจหลักการที่ได้รับการพิสูจน์แล้วบางประการ
ตัวอย่างเช่น เทรดเดอร์เปิดสถานะทุกครั้งเพื่อหวังกำไร แต่พวกเขาควรรู้ว่าไม่ใช่ทุกครั้งที่จะทำกำไรได้ บางครั้งสิ่งที่ฉลาดที่สุดคือการยอมรับว่าการตัดสินใจเทรดของคุณผิดพลาดและปิดสถานะออกก่อนที่จะขาดทุนเพิ่มเติม
สิ่งที่สำคัญที่สุดคือ ในระยะยาว ยิ่งเทรดเดอร์ยอมรับการขาดทุนได้เร็วเท่าไร ก็จะรักษาเงินในบัญชีได้มากเท่านั้น การทำกำไรอย่างต่อเนื่องและการปกป้องพอร์ตการลงทุนสำคัญพอๆ กัน กล่าวอีกนัยหนึ่ง การมีกลยุทธ์การเทรดที่ชัดเจนหมายถึงการเตรียมพร้อมสำหรับความสำเร็จพร้อมทั้งลดความเสี่ยงจากการขาดทุนมหาศาล
◍ เหตุผลที่ไม่ตัดขาดทุน
เทรดเดอร์ไม่ตัดขาดทุนด้วยเหตุผลต่างๆ กัน เหตุผลหนึ่งคือการผูกพันทางอารมณ์กับการเทรดมากเกินไป บางครั้งเทรดเดอร์อาจรู้สึกว่าตัวเองลงทุนเวลา พลังงาน และเงินไปกับการเทรดมากเกินไป จึงยากที่จะยอมรับว่าตัวเองตัดสินใจผิดและยากที่จะรับการขาดทุนในช่วงแรก
แต่การไม่สามารถควบคุมอารมณ์ในการเทรดได้ง่ายๆ จะรบกวนวิจารณญาณ นำไปสู่การตัดสินใจหุนหันพลันแล่น และสุดท้ายอาจนำไปสู่การขาดทุนมหาศาล
อีกเหตุผลทั่วไปที่เทรดเดอร์ไม่ตัดขาดทุนคือ "ความกลัวพลาดโอกาส" (FOMO) ตัวอย่างเช่น เทรดเดอร์ที่ขาดประสบการณ์มักถือการเทรดที่ขาดทุนไว้ โดยหวังว่าตลาดจะพลิกเข้าข้างตัวเองในที่สุดและพวกเขาจะทำกำไรได้ เช่นเดียวกับการเทรดที่ใช้อารมณ์ ความกลัวพลาดโอกาสก็อาจนำไปสู่การตัดสินใจที่ไม่มีเหตุผลและทำลายพอร์ตการลงทุนของเทรดเดอร์
◍ ความเสี่ยงของการไม่ตัดขาดทุน
การไม่จำกัดขาดทุนตั้งแต่เนิ่นๆ จะนำไปสู่ "ปรากฏการณ์สโนว์บอลล์" ที่การขาดทุนจะขยายใหญ่ขึ้นเรื่อยๆ ในภายหลัง
ความแตกต่างที่ใหญ่ที่สุดอย่างหนึ่งระหว่างเทรดเดอร์ที่มีประสบการณ์กับเทรดเดอร์มือใหม่คือFormerรู้ว่าเมื่อใดควรยอมรับความพ่ายแพ้ และเมื่อใดควรยืนหยัดในการกระทำของตัวเองโดยไม่ยอมก้มหัวยอมแพ้
ความเสี่ยงอีกอย่างของการไม่ตัดขาดทุนตั้งแต่เนิ่นๆ คือบางครั้งเทรดเดอร์อาจใส่เงินเพิ่มเพื่อชดเชยการขาดทุน ซึ่งอาจนำไปสู่วงจรอุบาทว์ที่เทรดเดอร์ใส่เงินเพิ่มเข้าไปในการเทรดเรื่อยๆ หวังจะได้ทุนคืน แต่ก่อนที่จะรู้ตัว พอร์ตการลงทุนก็ว่างเปล่า และความมั่นใจก็พังทลายลงอย่างสิ้นเชิง
◍ วิธีตัดขาดทุน - รู้ว่าเมื่อใดควรออกจากการเทรด
ดังที่กล่าวข้างต้น การตัดขาดทุนในการเทรดโดยพื้นฐานหมายถึงการรู้ว่าเมื่อใดควรออกจากการเทรด (เมื่อใดควรหยุดเทรดและจบวัน) นี่เป็นหนึ่งในสิ่งพื้นฐานที่เทรดเดอร์ทุกคนต้องเรียนรู้เพื่อหลีกเลี่ยง drawdown ที่รุนแรง
เทรดเดอร์มืออาชีพใช้วิธีการต่างๆ เพื่อช่วยกำหนดว่าเมื่อใดควรออกจากการเทรด แต่พวกเขาทุกคนมีกลยุทธ์การออกที่ชัดเจนเพื่อตัดขาดทุนเมื่อจำเป็น กล่าวอีกนัยหนึ่ง เทรดเดอร์ควรกำหนดจุดออกก่อนเข้าสู่การเทรดและยึดมั่นโดยไม่ได้รับผลกระทบจากอารมณ์หรือปัจจัยภายนอก ซึ่งช่วยหลีกเลี่ยงการตัดสินใจหุนหันพลันแล่นตาม noise ของตลาดหรืออารมณ์
นอกจากนี้ เทรดเดอร์ควรปรับจุดออกตามสภาวะตลาด ตัวอย่างเช่น หากเทรดเดอร์มีมุมมองเชิงบวกต่อแนวโน้มระยะยาวของสินทรัพย์ พวกเขาอาจเลือกปรับจุดออกเพื่อให้ได้ผลตอบแทนที่อาจสูงขึ้น ในทำนองเดียวกัน หากสภาวะตลาดเปลี่ยนแปลง พวกเขาควรพร้อมที่จะออกจากการเทรดก่อนกำหนดเพื่อจำกัด drawdown ที่อาจเกิดขึ้น
การรู้ว่าเมื่อใดควรออกจากการเทรดเป็นทักษะสำคัญของเทรดเดอร์ที่สามารถจำกัดการขาดทุนที่อาจเกิดขึ้นและปรับปรุงประสิทธิภาพการเทรดโดยรวม เทรดเดอร์สามารถใช้หลายวิธีในการกำหนดว่าเมื่อใดควรออกจากการเทรด ด้วยการเรียนรู้เทคนิคที่แนะนำด้านล่าง เทรดเดอร์สามารถสร้างเงื่อนไขที่เอื้ออำนวยให้ตัวเอง ตัดสินใจอย่างชาญฉลาด และปิดสถานะการเทรดที่ไม่ดีในช่วงเวลาที่เหมาะสม
◍ ออเดอร์ stop loss
ออเดอร์ stop loss เป็นประเภทออเดอร์ที่ปิดการเทรดเมื่อถึงระดับราคาที่กำหนด นี่เป็นหนึ่งในเครื่องมือที่มีประสิทธิภาพและใช้กันมากที่สุดในการจำกัดการขาดทุนและขจัดอารมณ์ออกจากการตัดสินใจเทรด
ตัวอย่างเช่น เทรดเดอร์สามารถตั้งออเดอร์ stop loss ที่ 2% ใต้ราคาเข้าของการเทรดระยะยาว วิธีนี้เรียกว่า "กฎ 2%" ซึ่งป้องกันไม่ให้เทรดเดอร์เสี่ยงเกิน 2% ของ equity ในบัญชีต่อการเทรดหนึ่งครั้ง ตัวอย่างเช่น หากบัญชีของคุณมีมูลค่าปัจจุบัน 10,000 ดอลลาร์ (ประมาณ 350,000 บาท) และคุณเลือก stop loss ตามการบริหารความเสี่ยง 2% นั่นหมายความว่าคุณเลือกที่จะเสี่ยงไม่เกิน 200 ดอลลาร์ (ประมาณ 7,000 บาท) ต่อการเทรดหนึ่งครั้ง
◍ ใช้เครื่องมือการวิเคราะห์พื้นฐานและเทคนิค
การวิเคราะห์ทางเทคนิคเป็นสาขาการเทรดที่อาศัยกราฟและอินดิเคเตอร์เพื่อระบุแนวโน้มและพฤติกรรมราคา เทรดเดอร์สามารถใช้การวิเคราะห์ทางเทคนิคเพื่อระบุแนวรับและแนวต้านที่อาจเกิดขึ้น และใช้ระดับเหล่านี้เป็นจุดออก ตัวอย่างเช่น หากเทรดเดอร์ระบุแนวต้านสำคัญได้ หากราคาไม่สามารถทะลุระดับนี้ได้ พวกเขาอาจปิดสถานะ
ในทำนองเดียวกัน เทรดเดอร์บางคนใช้การวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานเพื่อกำหนดว่าเมื่อใดควรออกจากการเทรด วัตถุประสงค์หลักของการวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานคือการประเมินมูลค่าสินทรัพย์โดยการตรวจสอบข้อมูลทางเศรษฐกิจและการเงิน อย่างไรก็ตาม เทรดเดอร์ยังสามารถใช้ข้อมูลนี้เพื่อกำหนดว่าเมื่อใดควรเข้า或ออกจากการเทรด ตัวอย่างเช่น หากบริษัทรายงานผลประกอบการรายไตรมาสที่น่าผิดหวัง เทรดเดอร์อาจตัดสินใจปิดสถานะหุ้นของบริษัทนั้นอย่างชาญฉลาดเพื่อจำกัดการขาดทุนที่อาจเกิดขึ้น
◍ กำหนดกลยุทธ์ที่ชัดเจนและยึดมั่นในการปฏิบัติ
ไม่มีเทรดเดอร์ที่ประสบความสำเร็จคนใดทำได้ดีโดยไม่มีกลยุทธ์การเทรดที่เหมาะสม
การมีกลยุทธ์ที่ชัดเจนหมายถึงการรู้ว่าคุณต้องการบรรลุอะไรและวางแผนที่จะบรรลุเป้าหมาย นี่คือเหตุผลที่กลยุทธ์ที่ดีทุกกลยุทธ์รวมถึงแผนที่ระบุจุดเข้าและจุดออก จำนวนเงินทุนที่เทรดเดอร์ยินดีรับความเสี่ยง และเป้าหมายกำไร ซึ่งยังช่วยให้เทรดเดอร์ตัดสินใจอย่างมีเหตุผลและหลีกเลี่ยงการกระทำที่ประมาทซึ่งอาจนำไปสู่การขาดทุน
อย่างไรก็ตาม การมีกลยุทธ์การเทรดเป็นเพียงส่วนหนึ่งของสมการ สิ่งที่สำคัญกว่าคือวินัย การเรียนรู้ที่จะยึดมั่นในการปฏิบัติตามกลยุทธ์ของคุณ
◍ ใช้การควบคุมการบริหารความเสี่ยงที่เหมาะสม
การตัดขาดทุนหมายถึงการประเมินและเตรียมพร้อมรับมือกับความปั่นป่วนของตลาดที่อาจเกิดขึ้น เพื่อการนี้ เทรดเดอร์ใช้ชุดการควบคุมการบริหารความเสี่ยงที่สามารถช่วยลดหรือขจัดภัยคุกคามเหล่านี้
ทุกการเทรดมาพร้อมกับความเสี่ยงที่มีอยู่โดยธรรมชาติ นี่คือเหตุผลที่การกำหนดจำนวนเงินที่คุณยินดีรับความเสี่ยงก่อนเข้าสำคัญอย่างยิ่ง ด้วยการใช้การควบคุมการบริหารความเสี่ยงที่เหมาะสม เทรดเดอร์สามารถจำกัดการขาดทุน ปกป้องเงินทุน ซึ่งเป็นสิ่งสำคัญสำหรับความสำเร็จระยะยาวในการเทรด
หลักทั่วไปคือการรับความเสี่ยง 1% ถึง 2% ของมูลค่าบัญชีต่อการเทรดหนึ่งครั้ง และในขณะเดียวกันก็ไม่ควรเกิน 5% ของมูลค่าสถานะทั้งหมดในทุกเวลา
◍ backtest
backtest หมายถึงการทดสอบกลยุทธ์การเทรดบนกระดาษโดยใช้ข้อมูลในอดีตเพื่อกำหนดประสิทธิภาพและความแม่นยำ นี่เป็นวิธีที่ได้รับความนิยมที่เทรดเดอร์ใช้เพื่อเปรียบเทียบความเป็นไปได้และความเหมาะสมของกลยุทธ์การเทรดที่แตกต่างกัน ทำให้พวกเขาสามารถปรับเปลี่ยนที่จำเป็นเพื่อพัฒนาและนำแผนการเทรดที่ประสบความสำเร็จที่สุดมาใช้
เทรดเดอร์หลายคนถือว่า backtest เป็นขั้นตอนสำคัญในการพัฒนากลยุทธ์การเทรด เพราะช่วยให้พวกเขาระบุจุดอ่อนที่อาจเกิดขึ้นและพื้นที่ที่ต้องปรับปรุง องค์ประกอบหลักสองส่วนที่วิเคราะห์ระหว่าง backtest ได้แก่ ความสามารถในการทำกำไรโดยรวมและระดับความเสี่ยงที่รับ
ด้วยการทดสอบกลยุทธ์โดยใช้ข้อมูลในอดีต เทรดเดอร์สามารถเข้าใจว่ากลยุทธ์นี้ทำงานอย่างไรภายใต้สภาวะตลาดที่แตกต่างกันและกำหนดว่ามันทำกำไรได้หรือไม่ แนวคิดพื้นฐานคือหากกลยุทธ์การเทรดบางอย่างทำงานได้ไม่ดีในอดีต ก็เป็นไปได้สูงที่จะทำงานได้ไม่ดีในอนาคตเช่นกัน
◍ บทสรุป
การตัดขาดทุนเป็นทักษะสำคัญที่เทรดเดอร์ทุกคนควรเรียนรู้ การหลีกเลี่ยงการขาดทุนโดยสิ้นเชิงในการเทรดเป็นไปไม่ได้ แต่ผู้ร่วมตลาดที่ประสบความสำเร็จใช้วิธีการและกลยุทธ์เฉพาะเพื่อลดการขาดทุนให้เหลือน้อยที่สุด
ด้วยการรู้ว่าเมื่อใดควรออกจากการเทรด เทรดเดอร์สามารถหลีกเลี่ยงการตัดสินใจที่ใช้อารมณ์และรักษาวินัย ซึ่งเป็นสิ่งสำคัญสำหรับความสำเร็จในตลาด เทรดเดอร์ควรมีกลยุทธ์ที่ชัดเจนและยึดมั่นในการปฏิบัติ ใช้การควบคุมการบริหารความเสี่ยงที่เหมาะสม และ backtest กลยุทธ์ของตนเพื่อให้แน่ใจว่าพวกเขามีเงื่อนไขที่เอื้ออำนวยต่อการทำกำไรในระยะยาว