Зах зээлийг шинжлэх нь сэтгэл хөдөлгөм бөгөөд эрсдэлтэй үйл ажиллагаа юм. Энэ нь өндөр ашиг авчрах боломжтой бөгөөд асар их эрсдэл дагуулж болно. Зах зээлийн арилжаа илүү ихээр эхний тохиолдолд хамаарахын тулд арилжаачдын сурах ёстой хамгийн чухал хичээлүүдийн нэг бол алдагдлыг хэзээ бууруулж эхлэхээ мэдэх явдал юм.
Энэ нийтлэлд бид таны хөдөлмөрөөр олсон ашгийг хамгаалахын тулд алдагдлыг бууруулах ач холбогдлын талаар ярилцах болно. Арилжаагаас хэзээ гарахаа мэдсэнээр зах зээлийн оролцогчид сэтгэл хөдлөлд тулгуурласан шийдвэрээс зайлсхийж, сахилга батыг хадгалах боломжтой бөгөөд энэ нь зах зээл дээр тогтвортой амжилт гаргахад чухал юм.
◍ Алдагдлыг бууруулах урлаг
Хамгийн туршлагатай арилжаачид хүртэл зах зээл дээр ихээхэн алдагдал хүлээх тохиолдол гардаг. Гэсэн хэдий ч мэргэжлийн арилжаачин ба шинэхэн арилжаачны ялгаа нь эхнийх нь алдагдлыг бага, цөөн тохиолдолд байлгах чадварт оршино.
Алдагдлыг бууруулж сурах нь ихэвчлэн арилжаагаас хэзээ гарахаа мэдэх гэсэн үг. Ихэнхдээ арилжаачид алдагдалтай байр суурь дээр хэт удаан үлдэж, алдагдалтай байр сууриа зууралдан бариад, цаг тухайд нь stop loss хийхээс эргэлзэж, аз эргэж өөрсдийн талд орохыг найдаж, эсвэл ашигтай байр сууриа хэт эрт хаадаг.
Амжилттай арилжаачид алдагдал хүлээх нь арилжааны үйл явцын нэг хэсэг гэдгийг ойлгодог бөгөөд дараа нь асар их алдагдал хүлээхээс илүү одоо бага зэрэг алдах нь дээр гэдгийг мэддэг.
Арилжаачдын шийдвэрт нөлөөлдөг хэд хэдэн хүчин зүйлд сэтгэл хөдлөл, өөр өөр туршлагын түвшин, гэнэтийн зах зээлийн үйл явдлууд орно.
Гэсэн хэдий ч зах зээлд орохоос өмнө арилжаачин бүр тогтоосон зарим зарчмыг мэдэж байх ёстой.
Жишээлбэл, арилжаачид байр суурь нээх бүртээ ашиг олохыг зорьдог. Гэхдээ тэд байр суурь бүрээс ашиг олж чадахгүй гэдгээ мэдэж байх ёстой. Заримдаа хамгийн ухаалаг арга бол буруу арилжааны шийдвэрээ хүлээн зөвшөөрч, цаашдын алдагдал хүлээхээс өмнө байр сууриа хааж гарах явдал юм.
Хамгийн чухал нь урт хугацаанд арилжаачин алдагдлаа эрт хүлээн зөвшөөрөх тусам илүү их дансны хөрөнгийг хадгална. Тогтвортой ашиг олох, хөрөнгө оруулалтын багцаа хамгаалах нь адил чухал юм. Өөрөөр хэлбэл, тодорхой тодорхойлсон арилжааны стратегитай байх нь амжилтад бэлтгэхтэй зэрэгцэн асар их алдагдлын эрсдэлийг бууруулж байна.
◍ Алдагдлыг бууруулдаггүй шалтгаанууд
Арилжаачид алдагдлаа бууруулдаггүй олон янзын шалтгаан бий. Нэг шалтгаан нь арилжаанд хэт сэтгэл хөдлөлөөр холбогдох явдал юм. Заримдаа арилжаачид нэг арилжаанд хэт их цаг, хүч, мөнгө зарцуулсан гэж бодож, буруу шийдвэр гаргаснаа хүлээн зөвшөөрөх, эрт үеийн алдагдлыг хүлээх нь хэцүү байдаг.
Гэхдээ арилжаанд сэтгэл хөдлөлөө хянах чадваргүй байх нь дүгнэлтийг амархан алдагдуулж, түргэн шийдвэр гаргахад хүргэж, эцэст нь асар их алдагдалд хүргэж болзошгүй.
Арилжаачид алдагдлаа бууруулдаггүй өөр нэг нийтлэг шалтгаан бол "боломжийг алдах вий" гэсэн айдас (FOMO) юм. Жишээлбэл, туршлага багатай арилжаачид ашиггүй арилжааг барьж, зах зээл эцэст нь өөрсдийн талд эргэж, ашиг олно гэж найдах нь элбэг. Сэтгэл хөдлөлд тулгуурласан арилжаа шиг л боломжийг алдах айдас нь ухаангүй шийдвэр гаргахад хүргэж, арилжаачны багцад хохирол учруулж болно.
◍ Алдагдлыг бууруулахгүй байх эрсдэл
Эрт үед алдагдлыг хязгаарлахгүй байх нь "цасан бөмбөгний эффект"-д хүргэж, алдагдал цаашид аажмаар өргөжинө.
Туршлагатай арилжаачин ба шинэхэн арилжаачны хоорондох хамгийн том ялгааны нэг нь эхнийх нь хэзээ ялагдлаа хүлээн зөвшөөрөх, хэзээ өөрийн үйлдлээ баримтлах, толгойгоо бөхийлгөж бууж өгөхгүй байхаа мэддэг явдал юм.
Эрт үед алдагдлаа бууруулахгүй байх өөр нэг эрсдэл нь заримдаа арилжаачид алдагдлаа нөхөхийн тулд илүү их хөрөнгө оруулж болзошгүй юм. Энэ нь арилжаачин үндсэн хөрөнгөө буцааж авахын тулд арилжаанд байнга илүү их хөрөнгө оруулдаг, гэхдээ анзаарахаас өмнө багц нь хоосорч, итгэл үнэмшил нь бүрэн сүйрдэг хорон тойрогт хүргэж болзошгүй.
◍ Алдагдлыг хэрхэн бууруулах вэ - Арилжаагаас хэзээ гарахаа мэдэх
Дээр дурдсанчлан, арилжааны алдагдлыг бууруулах нь үндсэндээ арилжаагаас хэзээ гарахаа мэдэх (хэзээ арилжаагаа зогсоож, өдрийн арилжаагаа дуусгах) гэсэн үг юм. Энэ нь арилжаачин бүрийн сурах ёстой үндсэн зүйлсийн нэг бөгөөд томоохон бууралтаас зайлсхийхэд чухал юм.
Мэргэжлийн арилжаачид арилжаагаас хэзээ гарахаа тодорхойлоход туслах өөр өөр аргуудыг ашигладаг боловч тэд бүгд шаардлагатай үед алдагдлаа бууруулах тодорхой гарах стратегитай байдаг. Өөрөөр хэлбэл, арилжаачид арилжаанд орохоос өмнө гарах цэгээ тодорхойлж, сэтгэл хөдлөл эсвэл гадны хүчин зүйлсийн нөлөөнд автахгүйгээр баримтлах ёстой. Энэ нь зах зээлийн чимээ шуугиан эсвэл сэтгэл хөдлөлд үндэслэн түргэн шийдвэр гаргахаас зайлсхийхэд тусална.
Түүнчлэн, арилжаачид зах зээлийн нөхцөл байдалд тохируулан гарах цэгээ тохируулах хэрэгтэй. Жишээлбэл, хэрэв арилжаачин тухайн хөрөнгийн урт хугацааны төлөвийг өсөлттэй гэж үзвэл илүү их боломжит ашиг олохын тулд гарах цэгээ тохируулахыг сонгож болно. Мөн зах зээлийн нөхцөл байдал өөрчлөгдвөл болзошгүй бууралтыг хязгаарлахын тулд арилжаагаас эрт гарахад бэлэн байх ёстой.
Арилжаагаас хэзээ гарахаа мэдэх нь арилжаачны хувьд чухал ур чадвар бөгөөд болзошгүй алдагдлыг хязгаарлаж, нийт арилжааны гүйцэтгэлийг сайжруулдаг. Арилжаачид арилжаагаас хэзээ гарахаа тодорхойлох хэд хэдэн аргыг ашиглаж болно. Доор танилцуулсан аргуудыг сурснаар арилжаачид өөрсдөдөө таатай нөхцөлийг бүрдүүлж, ухаалаг шийдвэр гаргаж, тохиромжтой үед ашиггүй арилжааны байр сууриа хаах боломжтой.
◍ Stop loss захиалга
Stop loss захиалга нь тодорхой үнийн түвшинд хүрэх үед арилжааг хаах захиалгын төрөл юм. Энэ нь алдагдлыг хязгаарлаж, арилжааны шийдвэрээс сэтгэл хөдлөлийг арилгах хамгийн үр дүнтэй, хамгийн түгээмэл хэрэглэгддэг хэрэгслүүдийн нэг юм.
Жишээлбэл, арилжаачин урт хугацааны арилжааны оролтын үнээс доогуур 2%-ийн stop loss захиалга тогтоож болно. Энэ аргыг "2% дүрэм" гэж нэрлэдэг бөгөөд арилжаачинг нэг арилжаанд дансны өөрийн хөрөнгийн 2%-иас илүү эрсдэлд оруулахаас сэргийлдэг. Жишээлбэл, хэрэв таны дансны одоогийн үнэ 10,000 ам.доллар (ойролцоогоор 34 сая төгрөг) бол та 2%-ийн эрсдэлийн менежментийн stop loss сонгосон бол тодорхой арилжаанд 200 ам.доллар (ойролцоогоор 680 мянган төгрөг)-аас илүүгүй эрсдэл хүлээхээр сонгосон гэсэн үг.
◍ Үндсэн шинжилгээ ба техникийн шинжилгээний хэрэгслүүдийг ашиглах
Техникийн шинжилгээ нь чиг хандлага, үнийн зан төлөвийг тодорхойлохын тулд график, үзүүлэлтүүдэд тулгуурладаг арилжааны салбар юм. Арилжаачид техникийн шинжилгээг ашиглан болзошгүй дэмжлэг, эсэргүүцлийн бүсүүдийг тодорхойлж, эдгээр түвшинг гарах цэг болгон ашиглаж болно. Жишээлбэл, хэрэв арилжаачин чухал эсэргүүцлийн түвшинг тодорхойлсон бол үнэ энэ түвшинг давахгүй бол байр сууриа хааж болно.
Үүнтэй адил зарим арилжаачид арилжаагаас хэзээ гарахаа тодорхойлохын тулд үндсэн шинжилгээг ашигладаг. Үндсэн шинжилгээний гол зорилго нь эдийн засаг, санхүүгийн өгөгдлийг хянах замаар хөрөнгийн үнэ цэнийг үнэлэх явдал юм. Гэхдээ арилжаачид энэ мэдээллийг арилжаанд хэзээ орох эсвэл гарахаа тодорхойлоход ашиглаж болно. Жишээлбэл, хэрэв компани улирлын ашгийн талаар урам хугарсан тайлан гаргавал арилжаачин болзошгүй алдагдлыг хязгаарлахын тулд тухайн компанийн хувьцааны байр сууриа хаах нь ухаалаг хэрэг байж болно.
◍ Тодорхой стратеги боловсруулж, баримтлан хэрэгжүүлэх
Зохих арилжааны стратегигүйгээр амжилттай ажилласан арилжаачин гэж байхгүй.
Тодорхой стратегитай байх нь юу хүрэхийг хүсч байгаагаа мэдэж, зорилгодоо хүрэх төлөвлөгөө боловсруулах гэсэн үг. Ийм учраас зохистой стратеги бүр оролт, гарах цэгүүд, арилжаачны хүлээхэд бэлэн байгаа хөрөнгийн хэмжээ, ашгийн зорилгыг тодорхойлсон төлөвлөгөөг агуулдаг. Энэ нь мөн арилжаачдад ухаалаг шийдвэр гаргах, алдагдалд хүргэж болзошгүй хайхрамжгүй үйлдлээс зайлсхийх боломжийг олгодог.
Гэхдээ арилжааны стратегитай байх нь тэгшитгэлийн зөвхөн нэг хэсэг юм. Илүү чухал нь сахилга бат бөгөөд стратегиа баримтлан хэрэгжүүлж сурах явдал юм.
◍ Зохих эрсдэлийн менежментийн хяналтыг хэрэгжүүлэх
Алдагдлыг бууруулах нь болзошгүй зах зээлийн хямралыг үнэлж, түүнд бэлэн байх гэсэн үг. Үүний тулд арилжаачид эдгээр аюулыг бууруулах эсвэл арилгахад туслах эрсдэлийн менежментийн хяналтын багцыг ашигладаг.
Арилжаа бүр өөрийн присвоен эрсдэлтэй байдаг тул орохоос өмнө хэдэн хэмжээний хөрөнгийг эрсдэлд оруулахад бэлэн байгаагаа тодорхойлох нь чухал юм. Зохих эрсдэлийн менежментийн хяналтыг хэрэгжүүлснээр арилжаачид алдагдлыг хязгаарлаж, хөрөнгөө хамгаалах боломжтой бөгөөд энэ нь арилжаанд урт хугацааны амжилт гаргахад чухал юм.
Нэг дүрэм бол нэг арилжаанд дансны үнийн дүнгийн 1-2%-ийн эрсдэл хүлээх, үүнтэй зэрэгцэн ямар ч үед бүх байр суурийн үнийн дүнгийн 5%-иас хэтрэхгүй байх явдал юм.
◍ Бэктест
Бэктест гэдэг нь арилжааны стратегийн гүйцэтгэл, нарийвчлалыг тодорхойлохын тулд түүхэн өгөгдлийг ашиглан цаасан арилжаагаар туршихыг хэлнэ. Энэ нь арилжаачид өөр өөр арилжааны стратегийн боломж, үр дүнтэй байдлыг харьцуулахад ашигладаг түгээмэл арга бөгөөд тэдэнд хамгийн амжилттай арилжааны төлөвлөгөөг боловсруулж, батлахад шаардлагатай тохируулга хийх боломжийг олгодог.
Олон арилжаачид бэктестийг арилжааны стратеги боловсруулах чухал алхам гэж үздэг, учир нь энэ нь болзошгүй сул тал, сайжруулах чиглэлийг тодорхойлох боломжийг олгодог. Бэктестийн үеэр дүн шинжилгээ хийх хоёр үндсэн бүрэлдэхүүн хэсэг нь нийт ашиг орлого ба хүлээх эрсдэлийн түвшин юм.
Түүхэн өгөгдлийг ашиглан стратегийг турших замаар арилжаачид энэ стратеги өөр өөр зах зээлийн нөхцөлд хэрхэн ажилладаг талаар мэдэж, ашигтай эсэхийг тодорхойлж болно. Үндсэн санаа нь хэрэв ямар нэг арилжааны стратеги өнгөрсөн үед муу ажилласан бол ирээдүйд ч мөн адил сайн ажиллахгүй байх магадлалтай гэсэн үг.
◍ Дүгнэлт
Алдагдлыг бууруулах нь бүх арилжаачдын сурах ёстой чухал ур чадвар юм. Арилжаанд алдагдлаас бүрэн зайлсхийх боломжгүй боловч амжилттай зах зээлийн оролцогчид алдагдлыг хамгийн бага хэмжээнд хүргэхийн тулд тодорхой арга, стратегийг ашигладаг.
Арилжаагаас хэзээ гарахаа мэдсэнээр арилжаачид сэтгэл хөдлөлд тулгуурласан шийдвэрээс зайлсхийж, сахилга батыг хадгалах боломжтой бөгөөд энэ нь зах зээл дээр амжилт гаргахад чухал юм. Арилжаачид тодорхой стратегитай байж, түүнийгээ баримтлан хэрэгжүүлж, зохих эрсдэлийн менежментийн хяналтыг хэрэгжүүлж, стратегиа бэктест хийж, урт хугацаанд ашиг олох таатай нөхцөлтэй гэдгээ баталгаажуулах ёстой.