Menganalisis pasar adalah aktivitas yang sekaligus menantang dan berisiko. Aktivitas ini bisa mendatangkan imbal hasil yang besar, tapi juga bisa membawa risiko yang besar. Untuk memastikan trading di pasar lebih sering menguntungkan daripada merugikan, salah satu pelajaran terpenting yang harus dipelajari trader adalah kapan harus mulai memangkas kerugian.
Dalam artikel ini, kita akan membahas pentingnya memangkas kerugian untuk melindungi profit yang sudah susah payah kamu kumpulkan. Dengan mengetahui kapan harus keluar dari posisi, pelaku pasar bisa menghindari keputusan emosional dan tetap disiplin, yang sangat penting untuk meraih kesuksesan berkelanjutan di pasar.
◍ Seni Memangkas Kerugian
Bahkan trader paling berpengalaman pun akan menghadapi kerugian besar di pasar. Namun, perbedaan antara trader profesional dan trader pemula terletak pada kemampuan trader profesional untuk menjaga kerugian tetap kecil dan jarang terjadi.
Belajar memangkas kerugian biasanya berarti tahu kapan harus keluar dari posisi. Seringkali, trader terlalu lama bertahan di posisi yang merugi, memeluk erat posisi rugi, enggan melakukan stop loss tepat waktu, berharap keberuntungan akan berbalik menguntungkan mereka, atau justru menutup posisi yang profit terlalu cepat.
Trader yang sukses memahami bahwa menerima kerugian adalah bagian dari proses trading, dan lebih baik rugi sedikit sekarang daripada menanggung kerugian besar nanti.
Beberapa faktor yang memengaruhi keputusan trader antara lain emosi, tingkat pengalaman yang berbeda, peristiwa pasar yang tak terduga, dan lain-lain.
Meski begitu, sebelum masuk ke pasar, setiap trader sebaiknya memahami beberapa prinsip yang sudah mapan.
Misalnya, trader membuka posisi setiap kali dengan tujuan profit. Tapi mereka harus tahu bahwa tidak setiap trade akan menghasilkan profit. Kadang-kadang, langkah paling bijak adalah mengakui bahwa keputusan trading kamu salah dan menutup posisi sebelum mengalami kerugian lebih lanjut.
Yang paling penting, dalam jangka panjang, semakin cepat trader menerima kerugian, semakin banyak dana akun yang bisa dipertahankan. Profit yang konsisten sama pentingnya dengan melindungi portofolio. Dengan kata lain, memiliki trading plan yang jelas berarti mempersiapkan diri untuk sukses sekaligus memitigasi risiko kerugian besar.
◍ Alasan Tidak Memangkas Kerugian
Ada berbagai alasan mengapa trader tidak memangkas kerugian. Salah satunya adalah keterikatan emosional yang berlebihan pada sebuah trade. Kadang-kadang, trader mungkin merasa sudah terlalu banyak menginvestasikan waktu, tenaga, dan uang ke dalam sebuah trade, sehingga sulit menerima bahwa mereka membuat keputusan yang salah dan sulit menanggung kerugian di awal.
Tapi tidak bisa mengendalikan emosi dalam trading sangat mudah mengganggu penilaian, menyebabkan keputusan impulsif, yang pada akhirnya bisa berujung pada kerugian besar.
Alasan umum lainnya mengapa trader tidak memangkas kerugian adalah FOMO (takut ketinggalan kesempatan). Misalnya, trader yang kurang berpengalaman sering kali mempertahankan trade yang tidak profit, berharap pasar akhirnya akan berbalik menguntungkan mereka dan mereka bisa profit. Seperti halnya trading emosional, FOMO juga bisa menyebabkan keputusan tidak rasional dan merusak portofolio trader.
◍ Risiko Tidak Memangkas Kerugian
Tidak membatasi kerugian sejak awal akan menimbulkan "efek bola salju", di mana kerugian akan terus membesar di kemudian hari.
Salah satu perbedaan terbesar antara trader berpengalaman dan trader pemula adalah trader berpengalaman tahu kapan harus menerima kekalahan dan kapan harus bertahan pada operasinya, bukan menolak mengakui kesalahan.
Risiko lain dari tidak memangkas kerugian sejak awal adalah kadang trader mungkin menyetor lebih banyak dana untuk menutupi kerugian mereka. Ini bisa menciptakan lingkaran setan, di mana trader terus-menerus menyetor lebih banyak dana ke dalam trading dengan harapan bisa mengembalikan modal, tapi sebelum mereka sadar, portofolio mereka sudah terkuras habis, dan saat itu kepercayaan diri mereka juga runtuh total.
◍ Cara Memangkas Kerugian - Tahu Kapan Harus Keluar dari Posisi
Seperti yang sudah dijelaskan di atas, memangkas kerugian dalam trading pada dasarnya berarti tahu kapan harus keluar dari posisi (kapan berhenti trading dan mengakhiri hari trading). Ini adalah salah satu hal mendasar yang harus dipelajari setiap trader untuk menghindari drawdown yang besar.
Trader profesional menggunakan berbagai metode untuk membantu mereka menentukan kapan harus keluar dari posisi, tapi mereka semua memiliki exit strategy yang jelas untuk memangkas kerugian saat diperlukan. Dengan kata lain, trader harus menentukan exit point mereka sebelum masuk ke posisi, dan tetap berpegang pada rencana tersebut tanpa terpengaruh emosi atau faktor eksternal. Ini membantu menghindari keputusan impulsif berdasarkan noise pasar atau emosi.
Selain itu, trader harus menyesuaikan exit point mereka sesuai kondisi pasar. Misalnya, jika trader memiliki pandangan bullish terhadap prospek jangka panjang suatu aset, mereka mungkin memilih menyesuaikan exit point untuk mendapatkan potensi profit yang lebih besar. Sebaliknya, jika kondisi pasar berubah, mereka harus siap keluar dari posisi lebih awal untuk membatasi potensi drawdown.
Mengetahui kapan harus keluar dari posisi adalah keterampilan penting bagi trader untuk membatasi potensi kerugian dan meningkatkan performa trading secara keseluruhan. Trader bisa menggunakan beberapa metode untuk menentukan kapan harus keluar dari posisi. Dengan mempelajari tips berikut, trader bisa menciptakan kondisi yang menguntungkan bagi diri mereka sendiri, membuat keputusan yang bijak, dan menutup posisi yang merugi pada waktu yang tepat.
◍ Stop Loss Order
Stop loss order adalah jenis order untuk menutup posisi saat mencapai level harga tertentu. Ini adalah salah satu alat paling efektif dan paling umum digunakan untuk membatasi kerugian dan menghilangkan emosi dari keputusan trading.
Misalnya, trader bisa memasang stop loss order 2% di bawah harga entry untuk trade jangka panjang. Metode ini dikenal sebagai "aturan 2%", yang mencegah trader mengambil risiko lebih dari 2% dari equity akun dalam satu trade. Contohnya, jika akun kamu saat ini bernilai $10.000 (sekitar Rp160 juta), dan kamu memilih stop loss manajemen risiko 2%, artinya kamu memilih untuk tidak mengambil risiko lebih dari $200 (sekitar Rp3,2 juta) pada trade tertentu.
◍ Menggunakan Alat Analisis Fundamental dan Teknikal
Analisis teknikal adalah disiplin trading yang mengandalkan grafik dan indikator untuk mengidentifikasi tren dan price action. Trader bisa menggunakan analisis teknikal untuk mengidentifikasi area support dan resistance potensial, dan menggunakan level tersebut sebagai exit point. Misalnya, jika trader mengidentifikasi level resistance penting, mereka mungkin menutup posisi jika harga gagal menembus level tersebut.
Demikian pula, beberapa trader menggunakan analisis fundamental untuk menentukan kapan harus keluar dari posisi. Tujuan utama analisis fundamental adalah menilai nilai suatu aset dengan mengkaji data ekonomi dan keuangan. Namun, trader juga bisa menggunakan informasi ini untuk menentukan kapan harus masuk atau keluar dari posisi. Misalnya, jika sebuah perusahaan melaporkan laba kuartalan yang mengecewakan, trader mungkin bijak untuk menutup posisi saham perusahaan tersebut untuk membatasi potensi kerugian.
◍ Menyusun Strategi yang Jelas dan Konsisten Menjalankannya
Tidak ada trader sukses yang bisa berhasil tanpa trading plan yang tepat.
Memiliki strategi yang jelas berarti tahu apa yang ingin kamu capai dan menyusun rencana untuk mencapainya. Itulah sebabnya setiap strategi yang layak mencakup rencana yang menguraikan entry dan exit point, jumlah modal yang bersedia diambil risiko oleh trader, serta target profit mereka. Ini juga memungkinkan trader membuat keputusan rasional dan menghindari tindakan gegabah yang bisa menyebabkan kerugian.
Namun, memiliki trading plan hanyalah sebagian dari persamaan. Yang lebih penting adalah disiplin, belajar untuk konsisten menjalankan strategimu.
◍ Menerapkan Kontrol Manajemen Risiko yang Tepat
Memangkas kerugian berarti mengevaluasi dan bersiap menghadapi potensi gangguan pasar. Untuk itu, trader menggunakan serangkaian kontrol manajemen risiko yang bisa membantu mereka mengurangi atau menghilangkan ancaman tersebut.
Setiap trade memiliki risiko bawaan, itulah sebabnya sangat penting untuk menentukan jumlah dana yang bersedia kamu ambil risiko sebelum entry. Dengan menerapkan kontrol manajemen risiko yang tepat, trader bisa membatasi kerugian dan melindungi modal mereka, yang sangat penting untuk meraih kesuksesan jangka panjang dalam trading.
Aturan umumnya adalah mengambil risiko 1% hingga 2% dari nilai akun dalam satu trade, dan pada saat yang sama tidak melebihi 5% dari nilai seluruh posisi.
◍ Backtest
Backtest adalah pengujian strategi trading secara paper trading menggunakan data historis untuk menentukan performa dan akurasinya. Ini adalah metode populer yang digunakan trader untuk membandingkan kelayakan dan viabilitas berbagai strategi trading, memungkinkan mereka melakukan penyesuaian yang diperlukan untuk mengembangkan dan mengadopsi trading plan yang paling sukses.
Banyak trader menganggap backtest sebagai langkah penting dalam mengembangkan strategi trading, karena memungkinkan mereka mengidentifikasi kelemahan potensial dan area perbaikan. Dua komponen utama yang dianalisis selama backtest meliputi profitabilitas keseluruhan dan tingkat risiko yang diambil.
Dengan menguji strategi menggunakan data historis, trader bisa memahami bagaimana strategi tersebut berperforma dalam berbagai kondisi pasar dan menentukan apakah strategi itu profitabel. Prinsip dasarnya adalah, jika suatu strategi trading berperforma buruk di masa lalu, kemungkinan besar strategi itu juga tidak akan berperforma baik di masa depan.
◍ Kesimpulan
Memangkas kerugian adalah keterampilan penting yang harus dipelajari semua trader. Menghindari kerugian sepenuhnya dalam trading adalah hal yang mustahil, tapi pelaku pasar yang sukses menggunakan metode dan strategi tertentu untuk meminimalkan kerugian.
Dengan mengetahui kapan harus keluar dari posisi, trader bisa menghindari keputusan emosional dan tetap disiplin, yang sangat penting untuk meraih kesuksesan di pasar. Trader harus memiliki strategi yang jelas dan konsisten menjalankannya, menerapkan kontrol manajemen risiko yang tepat, dan melakukan backtest terhadap strategi mereka untuk memastikan mereka memiliki kondisi yang menguntungkan untuk profit jangka panjang.