Xu hướng, rất quan trọng.
Nhưng xu hướng không phải tự nhiên mà có. Tại những thời điểm then chốt khi thị trường chuyển biến, giá có thể đi lên hoặc đi xuống. Vì vậy, biết cách giao dịch breakout chính là chìa khóa để nắm bắt nhịp chuyển biến đó.
Breakout, rất dễ hiểu.
Tại mức giá này trước đó tồn tại rất nhiều lệnh đang bị kẹt. Khi giá chạm lại vùng đó, nếu các lệnh kẹt lần lượt được giải phóng, xu hướng thuận chiều sẽ mở ra và bùng nổ mạnh mẽ, vì việc giải phóng lệnh kẹt tương đương với việc đảo chiều và vào lệnh theo xu hướng. Nhưng nếu những lệnh kẹt cho rằng đây lại là vị trí để gia tăng vị thế, thì xu hướng hiện tại rất khó tiếp diễn — đây chính là tình huống thường gặp khi breakout thất bại.
Breakout thường đi kèm với những tín hiệu rất rõ ràng.
Vì vậy, làm thế nào để nhận diện tính hiệu quả của breakout chính là chìa khóa để giao dịch breakout thành công. Tôi cho rằng có ba cấp độ.
Một, cấp độ thứ nhất nhìn vào "thế", nắm bắt breakout từ xu hướng
① Trong giao dịch, tích lũy là trạng thái bình thường.
Bài học đầu tiên của chúng ta thường là tìm kiếm breakout từ vùng tích lũy. Khi giá phá vỡ vùng hộp (box), nếu độ cao của breakout so với hộp đạt đến một mức nhất định, sau đó giá hồi lại không phá vỡ vùng đó, đây chính là một xu hướng xác nhận breakout, có thể vào lệnh dứt khoát.
Ở đây đừng băn khoăn về điểm vào lệnh thấp nhất, chỉ cần breakout xảy ra, giao dịch của bạn đã thành công.
② Mô hình có thể nằm ngang, cũng có thể nghiêng.
Đơn giản nhất là kênh tăng và kênh giảm. Thông qua đường kênh, bạn sẽ hiểu tại sao có trạng thái tăng giá bình thường. Khi giá phá vỡ đáy trước đó, thường cũng có nghĩa là phá vỡ đường kênh, đương nhiên có nghĩa là xu hướng kết thúc.
③ Tất nhiên, ngoài đường kênh, nêm, cờ và tam giác hội tụ mới là những mô hình phổ biến hơn.
Dù là mô hình nào ở trên, điều quan trọng là bạn sẽ nhận thấy vùng giao dịch ngày càng thu hẹp, cho đến một thời điểm nào đó xuất hiện phá vỡ. Khi vùng giao dịch đủ nhỏ, nên rời khỏi thị trường và chờ đợi tín hiệu phá vỡ rõ ràng.
Tương tự, chúng ta sẽ thấy sau khi mô hình hội tụ bị phá vỡ, giá thường hồi lại đỉnh trước đó để xác nhận hỗ trợ. Vì vậy, chú ý đến đỉnh và đáy gần đây có thể giúp chúng ta xác nhận xu hướng breakout một cách hiệu quả.
Hai, cấp độ thứ hai nhìn vào "hình", nhận diện vị trí phát lực từ tín hiệu thật giả
Nếu "thế" là giao dịch từ xu hướng cấp lớn, thì "hình" là phán đoán thị trường từ mô hình vi mô. Một xu hướng lớn thường bao gồm nhiều xu hướng nhỏ, việc chúng ta cần làm là nhận diện hành động của từng cấp độ nhỏ.
① Ví dụ trong vùng tích lũy ở đáy, phương pháp giao dịch Wyckoff cho rằng giai đoạn gom hàng này bao gồm 5 giai đoạn và 9 điểm chính.
Trong đó có 4 lần breakout giả, đặc biệt là vị trí hiệu ứng lò xo (spring), rất có thể bạn sẽ bị hụt chân và đi ngược lại xu hướng tăng. Nếu bạn hiểu được thủ thuật của các tay to trong quá trình gom hàng, bạn sẽ có nhiều khả năng nắm bắt được xu hướng đầy đủ hơn trước khi breakout xảy ra.
② Ngoài phương pháp Wyckoff, bạn còn cần hiểu quy tắc chuyển đổi giữa cấp độ nhỏ và cấp độ lớn.
Trong phương pháp Wyckoff, tức là trong một khoảng thời gian, hình thái của ba chu kỳ ngắn, trung và dài rất gần nhau, một chu kỳ lớn có thể được phân tách thành nhiều chu kỳ nhỏ tương tự.
Đặc biệt khi xu hướng breakout khỏi vùng gom hàng, phía trên vùng gom hàng còn xuất hiện một hình thái tương tự, chỉ khi xác nhận vượt qua "dòng suối nhỏ" mới thực sự hoàn thành mô hình breakout.
Hiểu được mối quan hệ chuyển đổi giữa cấp độ lớn và nhỏ, bạn mới có thể nhận diện tốt hơn các xu hướng breakout giả.
Ba, cấp độ thứ ba nhìn vào "lượng", tìm kiếm tín hiệu breakout từ bản chất
Trong một xu hướng, không thể tăng mãi, cũng không thể giảm mãi. Dù là bên mua hay bên bán, đều có một ngưỡng đối với biến động giá. Khi quá mua, khi nguồn lực bên mua cạn kiệt, bên bán sẽ chủ động bán ra, từ đó đảo ngược xu hướng hiện tại; ngược lại, bên mua sẽ tiếp tục mua vào ở phía dưới.
Và điểm tới hạn này nằm ngay gần mức giá breakout.
Thị trường tăng khối lượng, giá breakout tăng; thị trường giảm khối lượng, giá breakout giảm. Đây là cách sử dụng cơ bản nhất.
Trong giao dịch thực tế, còn tồn tại trường hợp khối lượng tăng giá giảm và khối lượng giảm giá tăng — hai trường hợp khối lượng và giá không thống nhất.
Đầu tiên là khối lượng tăng giá giảm.
Khi ở đỉnh giai đoạn, rõ ràng khối lượng giao dịch tăng lên nhưng giá lại bắt đầu đi ngang hoặc thậm chí giảm, điều này cho thấy bên bán bắt đầu phát lực, phục kích bên mua tại mức giá breakout. Đây là khối lượng tăng giá giảm, thường là tín hiệu tạo đỉnh.
Ngược lại, nếu ở đáy giai đoạn, khối lượng giao dịch tăng nhưng giá không tăng, phần lớn là bên mua đang gom hàng ở phía dưới, vì hấp thụ được các lệnh giá thấp hoặc lệnh bán ra nên không đẩy giá lên. Nhưng một khi gom hàng hoàn tất, giá sẽ bắt đầu được kéo lên, điều này có điểm tương đồng với phương pháp Wyckoff mà chúng ta đã đề cập ở trên.
Khối lượng giảm giá tăng là trường hợp khác.
Phần lớn là do cả hai bên cùng nhìn tăng, bên bán không muốn dễ dàng bán ra lượng hàng trong tay, điều này khiến thị trường bắt đầu giảm khối lượng. Nhưng vì cùng nhìn tăng, lại đẩy giá từ từ leo lên.
Nhưng đặc điểm của xu hướng này là chỉ cần một lượng nhỏ hàng hóa là có thể đẩy giá breakout đi lên.
Tất nhiên, chỉ dựa vào dữ liệu khối lượng giao dịch, độ chính xác trong việc nhận diện tín hiệu breakout của chúng ta vẫn chưa đủ.
Một lý do rất quan trọng: khi xảy ra xu hướng breakout, nếu tại điểm breakout xuất hiện khối lượng giao dịch tăng vọt, tín hiệu lúc đó mới rõ ràng hơn. Còn khối lượng giao dịch chúng ta dùng hàng ngày chỉ là dữ liệu chung chung, không thể hiện được điều này.
Vì vậy, ở đây chúng ta có thể nhờ đến công cụ order flow của EBC.
Công cụ order flow của EBC có thể hiển thị theo thời gian thực số lượng lệnh mua bán tương ứng với từng mức giá trong mỗi cây nến. Điều này có nghĩa là chúng ta không chỉ thấy được tổng khối lượng giao dịch tại vị trí breakout, mà còn thấy được sự so sánh giữa lệnh mua và lệnh bán tại thời điểm đó. Nếu số lượng lệnh mua lúc này vượt xa lệnh bán, đó là một tín hiệu breakout rõ ràng.
Trong công cụ order flow của EBC, tỷ lệ lệnh mua/lệnh bán tại mỗi mức giá trên mỗi cây nến được tính toán theo thời gian thực. Nếu lệnh mua/lệnh bán > 3, điều đó cho thấy bên mua mất cân bằng, lực nhìn tăng chiếm ưu thế; ngược lại, lệnh bán/lệnh mua > 3 thì bên bán mất cân bằng. Khi mất cân bằng xuất hiện liên tiếp từ 3 lần trở lên, được ghi nhận là mất cân bằng tích tụ (imbalance stacking), là một tín hiệu breakout rất mạnh.
Trong giao dịch thực tế, còn tồn tại trường hợp lệnh iceberg (lệnh tảng băng), tức là các tổ chức sẽ chia lệnh của mình thành nhiều phần, phân bổ đều trên mỗi mức giá, chỉ khi khớp lệnh mới thể hiện trong khối lượng giao dịch — điều này khiến chỉ báo khối lượng mất hiệu lực.
Tuy nhiên, lệnh iceberg tạo thành lệnh chặn (封单) trên thị trường. Mặc dù giá đang liên tục di chuyển, nhưng một khi nguồn lực cạn kiệt, xu hướng thường sẽ đảo chiều nhanh chóng, một số ít người thậm chí sẽ đảo chiều trực tiếp, tăng tốc chuyển động ngược chiều của xu hướng.
Thông qua công cụ order flow của EBC, bạn có thể nhận diện lệnh chặn của thị trường. Khi hình thành lệnh chặn, các lệnh chủ động sẽ nhận ra áp lực hoặc kháng cự đầu tiên, lúc đó thường xảy ra lực bán rất lớn, khiến thị trường nhanh chóng chuyển từ ròng mua sang ròng bán, hoặc từ ròng bán sang ròng mua.
Trong công cụ order flow của EBC, số lượng lệnh mua bán tương ứng với mỗi cây nến được ghi nhận theo thời gian thực, và Delta — tức số lệnh ròng mua trừ số lệnh ròng bán — cũng được tính toán theo thời gian thực.
Tóm lại, xu hướng breakout là một chỉ báo tín hiệu rất tốt để nắm bắt hướng xu hướng, thông qua phân tích "thế", "hình", "lượng". Tin rằng bạn cũng sẽ dần tìm ra cách giao dịch của riêng mình.