Pengenalan Penulis:Li Xiaodong, pemegang CFA, berkelulusan sarjana, 15 tahun pengalaman dagangan dalam pasaran kewangan, pernah bertukar-tukar ilmu di Lujiazui, City of London dan pelbagai lokasi di dalam dan luar negara, pernah berkhidmat di broker forex terkenal luar negara serta institusi pengurusan kekayaan terkemuka domestik, menyediakan tafsiran pasaran dan analisis teknikal kepada pelanggan institusi dan pelabur individu.
Strategi Smart Money adalah strategi dagangan baru yang sangat popular di luar negara dalam beberapa tahun kebelakangan ini. Dalam artikel-artikel saya sebelum ini, saya telah memperkenalkan sebahagiannya melalui dua konsep teras iaitu FVG dan kecairan. Dalam artikel hari ini, saya akan memperkenalkan konsep teras ketiga: Order Block. Selepas mempelajari konsep ini, kita boleh bersedia untuk merangka sistem dagangan seterusnya.
Konsep Order Block (OB) sangat popular dalam dagangan pasaran kewangan, semakin baik kecairan sesuatu tempat, semakin kuat fungsinya. Oleh itu, dalam pasaran forex, kesan Order Block sangat besar. Dalam artikel hari ini, saya akan membawa anda mengenali Order Block melalui jawapan kepada beberapa soalan berikut:
Apakah itu Order Block?
Apakah logik di sebalik Order Block?
Apakah peranan Order Block dalam dagangan?
Order Block seperti apa yang lebih berkesan?
Apakah kelebihan dan kekurangan strategi Order Block?
Apakah itu Order Block? Menurut pandangan pengasas strategi Smart Money iaitu ICT, Order Block merujuk kepada lilin berlawanan arah pertama sebelum sesuatu trend bermula: jika ia adalah trend menaik, maka Order Block adalah lilin bearish terakhir sebelum trend menaik bermula; jika ia adalah trend menurun, Order Block adalah lilin bullish terakhir sebelum trend menurun bermula.
Daripada sini dapat dilihat, Order Block bukanlah penunjuk prospektif seperti engulfing atau piercing, ia hanya boleh dikenal pasti selepas sesuatu pergerakan harga terbentuk. Namun ia masih memainkan peranan penting dalam dagangan, cara penggunaan spesifiknya akan saya jelaskan kemudian.
Selepas mengetahui bentuk Order Block, mari kita lihat soalan kedua: Apakah logik di sebalik Order Block?
Logik di sebalik Order Block adalah (berikut menggunakan Order Block bullish sebagai contoh): untuk mengurangkan kos impak, apabila pelabur besar membuka posisi, mereka tidak akan membeli sekaligus, sebaliknya membahagikan pesanan besar kepada beberapa pesanan kecil dan masuk secara berperingkat. Apabila pesanan jual dalam pasaran dihabiskan, harga memulakan pusingan trend menaik yang baharu.
Selepas mengetahui Order Block, mari kita dedahkan makna teras Order Block: sokongan kuat serta peluang kemasukan kedua.
Punca mudah: selepas trend menaik berjalan untuk suatu tempoh, pembeli mungkin mengambil keuntungan, harga kemudiannya mengalami pembetulan, tetapi apabila harga jatuh semula ke sekitar Order Block, pergerakan mungkin berubah. Kerana harga telah kembali ke kos pemegang institusi, pengambilan keuntungan institusi terhenti buat sementara waktu. Pada masa yang sama, jika terdapat penjual baharu yang masuk, institusi akan mempertahankan harga kos mereka untuk mengelakkan kerugian belum terealisasi.
Sudah tentu, bukan semua OB tidak boleh ditembusi, kerana semua sokongan akan ada harinya ditembusi. Sebaik sahaja zon OB tewas, ini bermakna institusi yang pada asalnya membeli mungkin telah mengubah pendirian, sokongan menjadi rintangan, OB menjadi breaker block (BB).
Cara penggunaan breaker block adalah serupa dengan IFVG, tidak perlu dihuraikan lagi di sini. Di sini kita akan memberi tumpuan utama kepada cara mengenal pasti Order Block yang berkesan, Order Block yang berkesan secara semula jadi akan menjadi breaker block yang berkesan selepas ditembusi.
Dari segi logik, Order Block muncul dalam dua bentuk pada carta: pertama, pergerakan engulfing yang agak jelas, iaitu lilin bearish besar dan lilin bullish berselang-seli; kedua, satu siri lilin bearish kecil diikuti dengan kemunculan tiba-tiba satu lilin bullish. Tetapi dua perkara ini nampaknya masih tidak cukup lengkap. Kerana ia hanya mengambil kira bentuk lilin, tanpa mengambil kira gelombang atau trend.
Melalui amalan dagangan jangka panjang serta backtest, saya telah merumuskan 3 perkara berikut:
Pertama, lilin bullish selepas Order Block berlaku mesti merupakan lilin trend yang cukup kuat (badan melebihi 50% daripada keseluruhan lilin). Dari segi teori, hanya apabila pantulan susulan cukup kuat, barulah dapat menunjukkan pesanan jual jangka pendek telah dihabiskan. Jika pantulan susulan lemah, ini menunjukkan pesanan beli institusi tersebar agak berselerak, tidak cukup tertumpu.
Kedua, disertai dengan kemunculan FVG. Kemunculan FVG mengesahkan lagi bahawa pesanan jual telah dihabiskan, pasaran mengalami keadaan ketidakseimbangan beli-jual.
Sesetengah pembaca mungkin telah perasan, saya juga berulang kali menyebut FVG semasa memperkenalkan konsep kecairan, konsep ini boleh dikatakan teras kepada teras dalam strategi Smart Money.
Ketiga, trend menaik selepas kemunculan Order Block bullish mesti mencetuskan penembusan struktur pasaran (Structure breakout, ringkasnya SB). Ayat ini mudah difahami, contohnya dalam trend menaik muncul pergerakan high yang lebih tinggi, atau trend menurun bertukar menjadi trend menaik.
Akhir sekali, ingin mengingatkan semua, semasa mengaplikasikannya perlu ambil perhatian 3 perkara:
Pertama, bagi pelabur yang ingin lebih konservatif, boleh pertimbangkan untuk membeli selepas harga menguji semula zon OB atau FVG dan muncul corak pembalikan. Dengan kata lain, kita boleh menganggap OB dan FVG sebagai alat untuk menilai sama ada kedudukan kemunculan corak pembalikan adalah munasabah, ini juga merupakan satu pemikiran teras dalam sistem dagangan peribadi saya: SMC + tingkah laku harga.
Kedua, jangan fokus pada jangkamasa yang terlalu kecil, contohnya jangkamasa di bawah carta 1 jam. Kerana pelabur institusi jarang melakukan scalping harian, mereka jarang atau hampir tidak akan membuat keputusan berdasarkan carta 1 minit atau 5 minit.
Ketiga, OB sama seperti FVG, ia memberi kita petunjuk tentang sasaran harga pembetulan masa hadapan, memberi kita isyarat untuk kembali kepada trend asal. Kelebihannya ialah, dengan menggunakan OB kita boleh merangka banyak strategi dagangan dengan nisbah take profit kepada stop loss yang tinggi. Tetapi kelemahannya ialah, kadang-kadang pembetulan harga mungkin tidak akan menyentuh sasaran-sasaran ini. Dengan kata lain, kesabaran sangat penting.
Akhir sekali ingin mengingatkan, sebelum harga menguji semula OB atau FVG, mungkin akan berlaku pengambilan kecairan pada jangkamasa yang lebih kecil, jika berlaku pengambilan kecairan, maka kita mempunyai keyakinan yang lebih besar bahawa harga akan melantun semula.
Sehingga hari ini, 3 konsep teras dalam strategi Smart Money: FVG, kecairan dan Order Block semuanya telah diperkenalkan, tetapi ini hanya membawa anda mengenali strategi Smart Money secara awal, kandungan ini buat masa ini belum membentuk sistem dagangan yang lengkap, saya akan memperkenalkan dengan lebih lanjut tentang cara menggunakan konsep-konsep ini untuk merangka sistem dagangan yang lengkap pada masa hadapan.